日前，華夏銀行公布定增預案，擬向首鋼集團、國網英大、京投公司非公開發行人民幣普通股股票(A股)不超過25.65億股，募資不超過292.36億元，扣除相關發行費用后將全部用于補充公司的核心一級資本。
華夏銀行急需補充資本。近年來，華夏銀行資本不斷消耗，核心一級資本充足率從2015年末的8.89%下降至2018年6月末的8.06%。半年報顯示，截至2018年6月30日，華夏銀行資本充足率、一級資本充足率、核心一級資本充足率分別為11.97%、9.09%、8.06%，分別逼近目前監管對非系統重要性銀行的紅線要求10.5%、8.5%、7.5%。
本次定增認購股東中，首鋼集團為華夏銀行第一大股東，擬認購不超過5.20億股，增持后其持股比例維持不變為20.28%。國網英大擬認購不超過7.37億股，持股比例由18.24%增至19.99%，由第三大股東升為第二。原第二大股東人保財險持股比例由19.99%稀釋至16.66%，由第二跌至第三。京投公司則首次入股華夏銀行股權，擬認購不超過13.07億股，持股比例為8.50%，位列第四大股東。
值得注意的是，華夏銀行定增價格與股價倒掛，且溢價幅度較大，三家國資被指“虧本”參與定增。
根據公告發布當日(9月17日)收盤價，華夏銀行股價為7.45元，市凈率約為0.61。根據2018年半年報，華夏銀行每股凈資產為12.18元。
華夏銀行定增預案稱，發行價格為定價基準日前20個交易日公司普通股股票交易均價的90%與發行前公司最近一期末經審計的歸屬于母公司普通股股東的每股凈資產值的較高者。據此預估，本次定增發行價格底價在11.4元左右，這一價格高出公告發布當日收盤價格53%。
國家信息中心首席經濟師范劍平則在微博上直言：“這不就是國有資產流失嗎?”
不過，普華永道中國北方區金融業審計主管合伙人朱宇對媒體稱，銀行業個股普遍“破凈”，銀行在盈利方面的表現還是不錯，這個高溢價也說明了市場認可。
天風證券銀行業首席分析師廖志明認為，大股東為了支持銀行發展，參與定增很正常，本來也不會因為溢價發行就不參與。定增預案發布，意味著整個定增的參與方已經確定，華夏銀行已經和股東方完成了溝通。只要能通過監管審批，基本就能完成發行。
華夏銀行半年報顯示，報告期末，該行向關聯公司發放的貸款余額為人民幣89.56億元，占該行貸款總額的0.61%。
仍在履行的3000萬元以上貸款，首鋼系關聯貸款余額為84.36億元。今年上半年末，華夏銀行向首鋼集團發放貸款余額為62.5億元，占貸款總額比例0.42%。
今年上半年末，華夏銀行向首鋼集團控制的關聯公司貸款余額合計21.86億元。其中，通化鋼鐵股份有限公司貸款余額6.5億元、首鋼貴陽特殊鋼有限責任公司貸款余額6億元、吉林通鋼礦業有限責任公司貸款余額2.5億元、巴州凱宏礦業有限責任公司貸款余額1.5億元、北京首鋼機電有限公司貸款余額1.39億元、北京京西重工有限公司貸款余額1.2億元、首鋼伊犁鋼鐵有限公司貸款余額1.2億元、庫車縣天緣煤焦化有限責任公司貸款余額1.1億元、首鋼長治鋼鐵有限公司4700萬元。
此外，華夏銀行半年報披露，報告期末，該行持有國網英大關聯公司國家電網公司債券14.50億元，人保財險關聯公司人保健康次級債1億元。
上半年末，華夏銀行向首鋼集團開立銀行承兌匯票余額4億元，向首鋼集團5家關聯公司開立信用證余額折合人民幣共計8.65億元，向首鋼鵬龍鋼材有限公司發放貸款余額2700萬元、開立銀行承兌匯票余額1675萬元，向首鋼長治鋼鐵有限公司開立銀行承兌匯票余額1500萬元，向巴州凱宏礦業有限責任公司辦理貼現余額100萬元，向首鋼集團財務有限公司辦理貼現業務余額9.48億元，辦理票據池質押融資業務余額2460萬元。
上半年末，華夏銀行向國網英大關聯公司國網國際融資租賃有限公司開立銀行承兌匯票余額1.5億元，向中能源(上海)實業有限公司開立銀行承兌匯票余額1.5億元，向山東魯能智能技術有限公司開立銀行承兌匯票、保函余額4565.59萬元，向中電普瑞科技有限公司開立銀行承兌匯票余額1500萬元，向山東魯能軟件技術有限公司開立銀行承兌匯票、保函余額971.60萬元，向中國電力財務有限公司辦理票據池質押融資業務余額5000萬元。(記者華青劍)
